Investing.com — Jefferies, yıllık Yarı İletken Konferansı’nı Perşembe günü tamamladı. Yarı iletken ve donanım sektöründen yaklaşık 100 şirket konferansa katıldı. Firma, bilişim, analog, yarı iletken ekipmanları, optik ve bellek segmentlerindeki yönetim ekiplerinin iş temelleri hakkında olumlu mesajlar verdiğini söyledi.
Optik bileşen üreticileri konferansta güçlü güncellemeler sundu. Coherent Corp. (NYSE:COHR), ürünlerine olan talebin olağanüstü olduğunu belirtti. Şirket, talebin en az 12 ila 18 ay boyunca arzı aşmasını bekliyor. Coherent, üretimi dört kat artırmak için mevcut planlarının ötesinde kapasite genişletmesi gerekebileceğini ifade etti.
1.6T alıcı-vericilerin sevkiyatlarının 2027 takvim yılında 100 milyon üniteye ulaşması bekleniyor. Bu arada 800G ürünlerine olan talep güçlü seyrini sürdürüyor. Birçok şirket, ortak paketlenmiş optiklerin anlamlı şekilde benimsenmesinin en erken 2028 takvim yılının ikinci yarısına kaydığını söyledi. Test, güvenilirlik, tedarik zinciri ve standardizasyon sorunları nedeniyle bu tarih 2029 veya 2030’a kayabilir.
Bu gecikme, pakete yakın optikler için fırsatlar yaratıyor. Birden fazla hiper ölçekli şirket, anahtar satıcısı ve XPU sağlayıcısı standartlaştırılmış CPO çözümlerini beklemek yerine kendi mimarilerini geliştiriyor. Coherent, NPO’daki optik içerik fırsatının CPO ile karşılaştırılabilir olduğunu söyledi.
Bilişim şirketleri için arz, talebin yerini ana kısıt olarak alıyor. Nvidia Corp. (NASDAQ:NVDA), substratları, DRAM’i ve diğer kritik girdileri güvence altına aldı. Advanced Micro Devices Inc. (NASDAQ:AMD), pandemi sırasında substrat kapasitesini kilitledi. Şirket, N2 proses teknolojisinde Venice’in piyasaya sürülmesiyle bağlantılı olarak hem birimlerde hem de ortalama satış fiyatlarında potansiyel yıllık büyüme bekliyor.
Intel Corp. (NASDAQ:INTC) substrat kısıtlamalarıyla karşı karşıya. Ancak şirket, Clearwater Forest talebinin beklentilerin önünde seyrettiğini söyledi. Granite Rapids, rakip ürünlere göre daha az çekirdeğe sahip olmasına rağmen daha iyi ortalama satış fiyatlarını destekliyor.
Stratejileri incele
Veri merkezi talebi, analog segmentteki toparlanmayı yönlendirmeye devam ediyor. Otomotiv yorumları, özellikle Çin ve elektrikli araç uygulamalarında mütevazı bir iyileşme gösterdi. Bununla birlikte Tier 1 stokları düşük seviyelerde kalıyor. Stok yenileme konusunda sınırlı işaretler var.
Bellek konusunda Nvidia’nın Rubin Ultra’nın orijinal 12-Hi HBM4E spesifikasyonuna alternatif olarak 8-Hi HBM4E, 12-Hi HBM4 ve 8-Hi HBM4’ü değerlendirdiği bildiriliyor. Jefferies, 12-Hi’dan 8-Hi’ya seçili geçişlerin öncelikle kısıtlı bir kalıp havuzunu genişletmenin ve hızlandırıcı sevkiyatlarını artırmanın bir yolu olduğunu söyledi.
Test segmenti olumlu eğilimler gösterdi. Wafer seviyesinde yakma testinin benimsenmesi artmaya devam ediyor. Aehr Test Systems (NASDAQ:AEHR) birikmiş siparişlerini büyütüyor. Bu arada Cohu Inc. (NASDAQ:COHU), hunisini hesaba göre değil programa göre takip ediyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
